Когда ваш брокер отправляет все ваши сделки на реальный рынок или их поставщикам ликвидности, это называется A-Book схема исполнения. Форекс брокеры, которые используют B-Book, закрывают транзакции своих клиентов внутри компании. Они берут на себя другую сторону сделок своих клиентов, что означает, что прибыль брокеров часто равна убыткам их клиентов. Поскольку большинство розничных трейдеров теряют деньги, использование B Book очень выгодно сами понимаете для кого. Как видно из описания модели A-book, создание брокера, четко ей следующего, задача не из легких — необходим большой стартовый капитал и большие расходы на приобретение соответствующих лицензий. Нужно заключать договора с несколькими поставщиками ликвидности для обеспечения возможно более низкой конкурентной цены.
Независимо от выбранной бизнес-модели, существует три основных риска, с которыми придется столкнуться любому Форекс-брокеру. Хотим, однако, подчеркнуть, что данные риски актуальны для устоявшихся компаний, которые обладают всеми атрибутами полноценного брокера, а не только названием. Как правило, когда речь идет об управлении рисками в брокерских фирмах, принято упоминать лишь о работе с A-book и B-book моделями. И хотя вопрос ликвидности является ключевым, набор процедур по снижению рисков включает и другие, не менее важные аспекты. Мы рассмотрим их в этой публикации и попытаемся вывести некоторые рекомендации, которые помогут правильно применять принципы риск-менеджмента.
C-Book: Как брокеры Форекс управляют своими рисками
Иными словами, сделки трейдеров не выводятся никуда за пределы платформы самого брокера. Модель B-Book еще часто называют «кухней», но не все так однозначно. Вебсайт WikiFX и его мобильные продукты — это корпоративный инструмент поиска информации для пользователей со всего мира.
Кроме того, как известно, 90-95% трейдеров теряют свой депозит на протяжении 6 месяцев, что на руку Би-бук брокеру. И тут появляются Би-бук брокеры с их «неограниченной ликвидностью» и низкими расходами на содержание, которые могут предложить своим клиентам более конкурентные условия. К примеру, если посмотреть на торговые условия A Book брокера, мы увидим, что для открытия счетов стоит довольно высокая планка минимального депозита. Когда ваш брокер получает заказ от вас (клиента), он заключает отдельную сделку с поставщиком ликвидности в том же направлении, что и вы. Это позволяет получать доход от комиссий клиентов за транзакции (от спреда), а это означает, что объем продаж клиентов является источником дохода, а не за счет потерь клиентов. Брокер, скорее всего, будет держать сделки убыточных трейдеров для себя и хеджировать сделки прибыльных трейдеров.
Чем торгуют на рынке Форекс?
Это означает, что брокер принимает ваш ордер и исполняет его на основе цены из LP, но не отправляет тот же ордер поставщику ликвидности. Когда вы закрываете свою позицию, происходит точно такая же процедура. Брокер исполняет ваш ордер на основе цены из LP, но не отправляет им никаких ордеров.
Все это может искусственно привести к финансовым потерям инвесторов. Предприниматели, которые хотят открыть собственную брокерскую компанию, в обязательном порядке должны выбрать для себя определенную модель. При этом многие абсолютно не понимают, в чем разница между a-book и b-book. Поэтому предлагаем остановиться на особенностях таких брокеров, их отличительных особенностях и преимуществах более детально. Квалифицированный риск-менеджер должен уметь отличать последовательную стратегию от регулярных азартных игр. Эмоциональный и импульсивный стили можно различить по частоте и объему сделок, и таких клиентов часто оставляют на внутреннее исполнение.
Как увеличить ценность вашего брокерского бизнеса с помощью дополнительных сервисов
При такой схеме клиентские ордера обрабатываются непосредственно внутри брокерской компании. Если говорить простым языком, то ордера трейдеров не будут отображаться нигде, только на торговой площадке, предлагаемой посредником. A-Book схема подразумевает, https://xcritical.com/ что брокер является посредником, предлагая собственным клиентам финансовые услуги. В данной ситуации конечным контрагентом могут выступать поставщик ликвидности или группа трейдеров, которые размещают противоположные сделки на Forex-рынке.
- Кроме того, сотрудник, ответственный за надежное управление брокерскими рисками, должен быть готов вести переговоры с поставщиками ликвидности и защищать значения цен во время исполнения в спорной ситуации.
- В этом случае сделки выполняются только после подтверждения цены поставщиком ликвидности, что полностью обезопасит брокера в случае сбоев программного обеспечения и задержек в отображении цен.
- Генерируя подобные рыночные «события», брокер забирает назад те «деньги», которые он якобы «подарил» клиентам.
- Если брокер не желает «исполнять B-Book» или принимать рыночный риск сам, он может найти третью сторону и передать риск им.
- Очевидно, что для профессиональных трейдеров альтернатив A-Book просто нет, поэтому здесь выбор очевиден.
Брокеры, которые используют модель выполнения A-book, делают это по нескольким причинам. Этим брокерам присуще то, что они никогда не выполняют заказы самостоятельно. Instant Execution – сделка откроется\закроется по конкретной цене. При этом если за время подачи запроса на биржу цена изменится в негативную сторону и станет невыгодной вам\брокеру, то брокер вернет отказ в исполнении сделки. Это может помешать вашей автоматической торговле или потребовать дополнительного внимания для обработки отказов (реквотов). Официальная лицензия, особенно от островного государства, которое может целиком поместиться внутри Кремля — не самый надежный признак.
Лицензирование Форекс брокеров в 2022
Брокеры B-Book предпочитают, чтобы их клиенты торговали с аналогичными размерами позиций И часто торговали. Брокеры B-Book действительно ХОТЯТ положить спред в карман и не хеджировать (потому что хеджирование стоит денег). Это будет означать, что брокер каждый раз будет проигрывать и будет проводить убыточную операцию. Так что да, в этом конкретном сценарии брокер действительно хочет, чтобы его единственный клиент проиграл. И если вы продолжаете проигрывать, то брокер постепенно захватывает все больше и больше денег, которые вы изначально внесли на свой торговый счет. Мы с радостью проконсультируем вас о том, как запустить собственного брокера Форекс с прочным технологическим фундаментом.
Когда провайдер ликвидности получает такой «токсичный поток», он ухудшает качество исполнения для этого брокера. Трейдеры, в свою очередь, почувствуют это в виде частых проскальзываний. Учитывая вышесказанное, думаю, не сложно создать некий алгоритм определяющий потенциально прибыльных трейдеров. Модель B-Book – это схема, по которой сам брокер выступает провайдером ликвидности для вашей сделки. Это означает, что ваша сделка до межбанка просто не доходит. Кстати, интересный факт, что многие A-Book брокеры поднимают планку минимального депозита к $5000-$10000.
Грид торговля форекс
Для более мелких брокеров, если они не могут хеджировать вашу сделку с другим одним из своих клиентов, они «B-Book» (переходят на другую сторону) сделки в пределах своего рыночного риска. Большая клиентская база позволяет большинству крупных форекс-брокеров теоретически компенсировать большую часть сделок своих клиентов друг с другом. Это позволяет брокеру получать прибыль от проигрышных сделок своих клиентов B-Book, а также зарабатывать на повышении цен от своих https://xcritical.com/ru/blog/a-book-i-b-book-brokery-raznitsa-brokerskikh-biznes-modeley/ клиентов A-Book. С другой стороны, клиенты, имеющие статус B-Book, обычно будут небольшими заказами, в основном убыточными сделками, и брокер может хранить рыночный риск, поскольку риск невелик, поскольку размер сделки невелик. Но, в свою очередь, при этом он должен считаться с повышенными комиссиями и худшим исполнением своих ордеров по причине реальной рыночной волатильности. Можно сделать вывод о том, что ни одну из моделей нельзя считать спасением от убытков.
Сколько нужно денег, чтобы начать инвестировать на рынке акций?
Для честного STP-брокера такой способ рекламы, как раздача бонусов клиентам практически невозможен. Единственное, что может предложить такой брокер — отдать клиенту часть собственной прибыли. Один из способов это сделать — использование партнерской программы. Если партнер получает с каждой клиентской сделки меньшую часть комиссии, чем ушла бы на привлечение клиента «с улицы» рекламой — такое партнерство выгодно всем сторонам (кроме сайтов, на которых размещаются рекламные баннеры). Большинство брокеров готовы идти на такую схему, потому что она прибыльна и стимулирует партнеров привлекать новых клиентов в компанию. Для частных клиентов брокер может предложить кэшбек — прозрачная программа лояльности, когда клиенту возвращается часть комиссии с оборота.